อัตราผลตอบแทนจากการลงทุนและเงินปันผลเป็นอัตราส่วนทางการเงินของบริษัท และทั้งคู่แสดงเปอร์เซ็นต์การเปลี่ยนแปลงของการลงทุน อัตราผลตอบแทนจากการลงทุนคำนวณโดยไม่รวมเงินปันผล และอัตราผลตอบแทนจากเงินปันผลคำนวณจากราคาตลาด
ผลตอบแทนทุนเทียบกับผลตอบแทนเงินปันผล
ความแตกต่างระหว่างอัตราผลตอบแทนจากการลงทุนและอัตราผลตอบแทนจากเงินปันผลคือผลตอบแทนจากการลงทุนคือการที่ราคาเพิ่มขึ้นจากการลงทุน และอัตราผลตอบแทนจากเงินปันผลคือสัดส่วนของเงินปันผลที่จ่ายให้กับผู้ถือหุ้นตามราคาหุ้น
อัตราผลตอบแทนจากการเพิ่มทุนคือสัดส่วนการแข็งค่าของราคาจากการลงทุนหรือการเพิ่มขึ้นของราคาหุ้นสามัญ คำนวณจากการเพิ่มขึ้นของราคาการลงทุน อัตราผลตอบแทนจากการลงทุนคำนวณโดยไม่รวมเงินปันผลที่จ่าย
สูตรผลตอบแทนจากการลงทุน = (P1-P0)/ P0 * 100
อัตราผลตอบแทนจากเงินปันผลเป็นหนึ่งในอัตราส่วนทางการเงินที่วัดสัดส่วนของเงินปันผลที่จ่ายให้แก่ผู้ถือหุ้นตามราคาหุ้น สามารถคำนวณได้จากสูตรผลตอบแทนเงินปันผล เป็นที่รู้จักกันว่าอัตราส่วนราคาเงินปันผล
สูตรเงินปันผล = เงินปันผลประจำปีต่อหุ้น/ ราคาต่อหุ้น * 100
ตารางเปรียบเทียบระหว่างผลตอบแทนทุนและเงินปันผล
พารามิเตอร์ของการเปรียบเทียบ | ผลตอบแทนทุน | ผลตอบแทนเงินปันผล |
ความหมาย | คือ การขึ้นราคาตามสัดส่วนจากการลงทุนหรือการเพิ่มขึ้นของราคาหุ้น | เป็นหนึ่งในอัตราส่วนทางการเงินที่วัดสัดส่วนของเงินปันผลที่จ่ายให้กับผู้ถือหุ้น |
สูตร | (ราคาปัจจุบัน – ราคาเดิม) / ราคาเดิม x 100 | เงินปันผลประจำปีต่อหุ้น / ราคาต่อหุ้น x 100 |
ผลตอบแทนจากการลงทุน (ROI) | จะได้รับกำไรจากราคาตลาดปัจจุบันและราคาซื้อ ไม่รับเงินปันผลใดๆ | ด้านเงินปันผล นักลงทุนที่ให้ผลตอบแทนจะได้รับเงินปันผลเป็นผลตอบแทน |
การจำแนกประเภท | มันถูกจำแนกเป็นรับรู้หรือไม่เกิดขึ้นจริง | แบ่งออกเป็นเงินสด หุ้น สินทรัพย์ หรือเงินปันผลแบบผสม |
การพึ่งพา | Capital Yield ขึ้นอยู่กับสถานการณ์ของตลาดในระหว่างการชำระบัญชีหลักทรัพย์ | อัตราผลตอบแทนจากเงินปันผลขึ้นอยู่กับการตัดสินใจของผู้บริหารระดับสูง |
ผลตอบแทนทุนคืออะไร?
อัตราผลตอบแทนจากการเพิ่มทุนคือสัดส่วนการแข็งค่าของราคาจากการลงทุนหรือการเพิ่มขึ้นของราคาหุ้นสามัญ คือผลต่างที่คำนวณได้ระหว่างราคาปัจจุบันและราคาซื้อ อัตราผลตอบแทนจากการลงทุนคำนวณโดยไม่รวมเงินปันผลที่จ่าย
ตัวอย่าง:
สมมติว่าองค์กรที่มีราคาหุ้น 200 รูปีและประกาศจ่ายเงินปันผล 30 รูปีต่อหุ้น ดังนั้น อัตราผลตอบแทนเงินปันผลต่อหุ้นจะเท่ากับ 30/200*100 = 15%
ดังนั้นนักลงทุนจะได้รับเงินปันผล 15% จากหุ้น
องค์กรที่ให้ผลตอบแทนจากเงินปันผลสูงไม่ได้เก็บกำไรส่วนที่หล่อไว้เป็นกำไรสะสม หุ้นที่ให้ผลตอบแทนจากเงินปันผลสูงเป็นทางเลือกที่ดีสำหรับการลงทุน หุ้นหรือหลักทรัพย์ที่ให้ผลตอบแทนจากเงินปันผลสูงนั้นปลอดภาษีในมือของนักลงทุนเพราะเงินปันผลเป็นสินทรัพย์ปลอดภาษี
เงินปันผลแตกต่างกันไปในแต่ละองค์กรเนื่องจากองค์กรที่เติบโตเต็มที่จะให้ผลตอบแทนจากเงินปันผลสูง แต่องค์กรที่เติบโตอย่างรวดเร็วไม่ได้แบ่งให้เนื่องจากเป็นการดีกว่าที่จะนำผลกำไรไปลงทุนซ้ำเพื่อการเติบโตขององค์กร
ผลตอบแทนจากเงินปันผลสูงหรือต่ำไม่ได้บ่งบอกถึงลักษณะขององค์กร กล่าวคือ ดีหรือไม่ดี
ความแตกต่างหลักระหว่างผลตอบแทนทุนและผลตอบแทนเงินปันผล
บทสรุป
ในการคำนวณกำไรหรือผลตอบแทนจากการลงทุนทั้งหมด นักลงทุนจะรวมทั้งผลตอบแทนจากการลงทุนและผลตอบแทนจากเงินปันผล จากตัวอย่างข้างต้น นักลงทุนจะได้รับผลตอบแทน 25% + 15% = 40% จากการลงทุน (ROI) และทั้งสองเป็นเครื่องมือในการสร้างรายได้ให้กับนักลงทุน
จำนวนเงินปันผลตอบแทนและผลตอบแทนจากการลงทุนขึ้นอยู่กับสถานการณ์ของตลาดและดึงดูดภาษีบางส่วน ทั้งเงินปันผลและผลตอบแทนจากการลงทุนช่วยสร้างรายได้ในระยะยาวและช่วยในการวางแผนทางการเงิน
หากคุณเป็นผู้ที่รับความเสี่ยงและต้องการลงทุน ให้ลงทุนในผลตอบแทนจากการลงทุน เพราะทั้งหมดขึ้นอยู่กับสถานการณ์ของตลาดในปัจจุบัน และคุณมีอิสระในการตัดสินใจ
ดังนั้น ในขณะที่เราลงทุนในสิ่งใดสิ่งหนึ่ง ให้คำนึงถึงประเด็นเหล่านี้