การดำเนินธุรกิจต้องใช้นโยบายทางการเงินจำนวนมาก นโยบายทางการเงินต้องกำกับดูแลองค์กรอย่างราบรื่นซึ่งจะต้องสนับสนุนธุรกิจในช่วงฤดูหนาวหากมี
ธุรกิจที่ดำเนินกิจการด้วยทุนขนาดใหญ่และต้องมีเงินทุนและนำไปใช้อย่างมีประสิทธิภาพเพื่อช่วยสนับสนุนฟังก์ชันอื่นๆ ของธุรกิจด้วย การลงทุนมีหลายวิธีที่สามารถเกิดขึ้นได้ และในบางครั้ง เงินลงทุนที่จำเป็นจะต้องชำระคืนในช่วงเวลาหนึ่ง
กระแสเงินสดเข้าและออกต้องมีความสมดุลกันเพื่อการดำเนินธุรกิจที่ประสบความสำเร็จ มีองค์ประกอบหลายอย่างที่ต้องพิจารณาในขณะที่บัญชีกระแสเงินสดเข้าและออก ในบางครั้ง การไหลออกสามารถทำกำไรได้ในขณะที่การไหลเข้าก็มีต้นทุนเช่นกัน
องค์ประกอบที่โดดเด่นสองประการของเงินสดเข้าและออกคือกิจกรรมการลงทุนและการจัดหาเงินทุน ทั้งสองมีส่วนสนับสนุนความสำเร็จของธุรกิจในขณะที่มีความแตกต่างกันในด้านความสามารถในการทำกำไร
กิจกรรมการลงทุนกับการจัดหาเงินทุน
ความแตกต่างระหว่างกิจกรรมการลงทุนและกิจกรรมจัดหาเงินคือ กิจกรรมการลงทุนบันทึกกระแสเงินสดเข้าและออกเป็นกำไรและขาดทุนตามลำดับจากการลงทุน ในขณะที่กิจกรรมการจัดหาเงินทุนจะปรับโครงสร้างการลงทุนใหม่ทำให้กระแสเงินสดเข้าเป็นเงินทุนที่ได้รับจากนักลงทุนและกระแสออกตาม คืนทุนให้กับพวกเขา
ตารางเปรียบเทียบระหว่างกิจกรรมการลงทุนและการจัดหาเงินทุน (ในรูปแบบตาราง)
| พารามิเตอร์ของการเปรียบเทียบ | การลงทุน | การเงิน |
|---|---|---|
| ความหมาย/คำจำกัดความ | กิจกรรมการลงทุน ซึ่งบันทึกกระแสเงินสดเข้าและออกของเงินสดเป็นกำไรขาดทุนผ่านการลงทุนที่ทำ | กิจกรรมการจัดหาเงินทุนเป็นกิจกรรมที่ปรับโครงสร้างการลงทุนใหม่ผ่านนักลงทุนและบันทึกกระแสเงินสดเข้าเป็นเงินที่ได้รับและไหลออกเป็นการชำระคืนให้กับนักลงทุน |
| องค์ประกอบหลัก | การซื้อและขายสินทรัพย์ถาวรและการลงทุนระยะยาวเป็นองค์ประกอบหลักของกิจกรรมการลงทุน | การออกหุ้น การกู้ยืมเงินจากนักลงทุนเป็นองค์ประกอบหลักของกิจกรรมการจัดหาเงินทุน |
| ความถี่/ ความสม่ำเสมอ | สถานะเงินสดจากกิจกรรมการลงทุนไม่ได้เปลี่ยนแปลงบ่อยนัก เนื่องจากกิจกรรมอาจเกิดขึ้นเพียงครั้งเดียวในไม่กี่งวดของการบัญชี | อาจมีการเปลี่ยนแปลงในกระแสเงินสดโดยเฉพาะอย่างยิ่งหากมีการชำระคืนเงินกู้ที่ต้องทำ |
| จำนวนกระแสเงินสด | กระแสเงินสดมักจะมากเนื่องจากการลงทุนจากหน่วยงานขนาดใหญ่ | กระแสเงินสดไม่มากเท่ากับกิจกรรมการลงทุน แต่การชำระคืนอาจส่งผลต่อผลกำไรโดยรวม |
| ผลกระทบ/ผลกระทบ | กิจกรรมการลงทุนส่งผลกระทบอย่างมากต่อสินทรัพย์ทุน | กิจกรรมการจัดหาเงินทุนส่งผลกระทบอย่างมหาศาลต่อโครงสร้างเงินทุน |
กิจกรรมการลงทุนคืออะไร?
กิจกรรมการลงทุนเป็นหนึ่งในองค์ประกอบหลักของธุรกิจที่เพิ่มสินทรัพย์ทุนขององค์กร เป็นกิจกรรมที่บันทึกกระแสเงินสดเข้าและออกเป็นกำไรขาดทุนจากการลงทุน
กล่าวง่ายๆ กิจกรรมการลงทุนคือการซื้อหรือขายสินทรัพย์ที่มีอายุยืนยาว อาจเป็นการซื้อและขายตราสารทุนของบริษัทอื่น
อันที่จริงการซื้อและขายสินทรัพย์ที่มีอายุยืนยาวเกิดขึ้นเพื่อการดำเนินธุรกิจ ธุรกิจจำนวนมากต้องการสินทรัพย์ประเภทต่างๆ เช่น ที่ดิน อุปกรณ์ สิทธิบัตร ลิขสิทธิ์ ทั้งหมดนี้อยู่ภายใต้กิจกรรมการลงทุน
กระแสเงินสดรับมาจากกิจกรรมการลงทุนที่หลากหลาย พวกเขาขายสินทรัพย์ถาวร ขายสินทรัพย์ไม่มีตัวตน ขายการลงทุน และรวบรวมเงินกู้ที่เสนอให้กับหน่วยงานต่างๆ
กระแสเงินสดไหลออกด้วยวิธีการต่างๆ เช่นกัน ได้แก่ การชำระเงินสำหรับสินทรัพย์ถาวรที่ซื้อ การชำระเงินสำหรับสินทรัพย์ไม่มีตัวตนที่ซื้อ การชำระเงินเพื่อซื้อการลงทุน การเสนอสินเชื่อให้กับหน่วยงานอื่น
มีบรรทัดฐานมากมายในระหว่างการซื้อใด ๆ การซื้อสินทรัพย์ถาวรจะบันทึกเป็นค่าใช้จ่ายจนกว่าการลงทุนจะเกิดประโยชน์เชิงเศรษฐกิจโดยอิสระ จึงรวมต้นทุนในการติดตั้ง จัดส่ง ควบคู่ไปกับราคาซื้อ
การลงทุนระยะยาวเป็นที่ต้องการเสมอเนื่องจากต้องรับผิดชอบมากกว่าหนึ่งปีบัญชี เหล่านี้คือหุ้น หุ้น และพันธบัตร ซึ่งอาจใช้บัญชีสำหรับรอบระยะเวลาบัญชีหลายรอบ
กิจกรรมการจัดหาเงินทุนคืออะไร?
กิจกรรมการจัดหาเงินทุนเป็นหนึ่งในความจำเป็นในการดำเนินธุรกิจให้ประสบความสำเร็จ กิจกรรมการจัดหาเงินทุนปรับโครงสร้างเงินทุนและกระแสเงินสดเข้าจะถูกบันทึกเป็นเงินที่ได้รับและไหลออกเป็นเงินที่จ่ายคืนให้กับผู้ลงทุน
กระแสเงินสดของบริษัทแสดงให้เห็นถึงความแข็งแกร่งของนักลงทุน กล่าวง่ายๆ ก็คือ กิจกรรมการจัดหาเงินทุนคือการได้รับเงินทุนจากผู้อื่นเพื่อดำเนินธุรกิจ
ความสัมพันธ์ในกิจกรรมดังกล่าวคือกับธนาคารหรือผู้ลงทุนที่มุ่งลงทุนในธุรกิจที่ต้องการผลตอบแทนที่ดี จำนวนเงินที่ชำระคืนในนามของเงินกู้ EMI หรือเงินปันผลคือกระแสเงินสด
กระแสเงินสดจากกิจกรรมจัดหาเงินเกิดขึ้นได้หลายวิธี พวกเขากำลังออกตั๋วเงินจ่าย, ออกพันธบัตร, ออกหุ้นสามัญ
กระแสเงินสดจากกิจกรรมจัดหาเงินสามารถบันทึกได้ด้วยเหตุผลหลายประการ พวกเขากำลังชำระคืนเงินกู้ จ่ายเงินปันผลเป็นเงินสด ซื้อหุ้นจากคลัง
เงินปันผลที่เป็นเงินสดคือเงินสดที่จ่ายให้กับส่วนแบ่งกำไรของผู้ถือหุ้น บางบริษัทจ่ายเงินปันผลทุกปี และบางบริษัทจ่ายเงินปันผลระหว่างกาลด้วย
มีการชำระเงินเป็นงวดสำหรับเงินที่ยืมมา การชำระเงินเหล่านี้รวมทั้งเงินต้นและดอกเบี้ยซึ่งส่วนใหญ่เป็นบัญชีสำหรับกระแสเงินสดออก
ความแตกต่างที่สำคัญระหว่างกิจกรรมการลงทุนและการจัดหาเงินทุน
- ดิ ความแตกต่างที่สำคัญระหว่างกิจกรรมการลงทุนและการจัดหาเงินทุน คือกิจกรรมการลงทุนบันทึกกระแสเงินสดเข้าและออกจะถูกบันทึกเป็นกำไรขาดทุนจากการลงทุนในขณะที่กิจกรรมการจัดหาเงินทุนบันทึกกระแสเงินสดเข้าและออกตามจำนวนเงินที่ได้รับจากนักลงทุนและจ่ายคืนให้กับผู้ลงทุน
- กิจกรรมการลงทุนเปลี่ยนสินทรัพย์ทุนในขณะที่กิจกรรมการจัดหาเงินทุนได้รับการปรับโครงสร้างทุน
- การจัดซื้อสินทรัพย์ระยะยาวและการขายสิ่งเดียวกันเป็นองค์ประกอบหลักของกิจกรรมการลงทุน ในขณะที่กิจกรรมการจัดหาเงินทุนเกี่ยวข้องกับการกู้ยืมเงินจากนักลงทุนและการออกหุ้น
- กระแสเงินสดจากกิจกรรมการลงทุนไม่ได้เปลี่ยนแปลงบ่อยนัก ในขณะที่กระแสเงินสดในกิจกรรมการจัดหาเงินจะเปลี่ยนตัวเองอย่างรวดเร็วตามลำดับ ขึ้นอยู่กับการชำระคืนที่ต้องทำ
- กระแสเงินสดจากกิจกรรมการลงทุนมีจำนวนมากในขณะที่กิจกรรมการจัดหาเงินทุนไม่สามารถรับประกันได้ว่าจะมีจำนวนมาก แต่การทำธุรกรรมระหว่างการไหลเข้าและการไหลออกจะเกิดขึ้นบ่อยครั้ง
บทสรุป
การลงทุนต้องใช้เงินจำนวนมาก ธุรกิจดำเนินไปอย่างร่วมมือกันด้วย กิจกรรมการลงทุนจะต้องมีกระแสเงินสดจำนวนมาก อย่างไรก็ตาม เงินทุนหมุนเวียนจะผ่านกิจกรรมการจัดหาเงินทุน
กลยุทธ์ในการได้รับเงินกู้ที่มีดอกเบี้ยน้อยกว่าและคืนทุนในเวลาที่เหมาะสมทำให้มั่นใจได้ถึงความน่าเชื่อถือ ความน่าเชื่อถือนี้จะช่วยให้ธุรกิจขยายตัวเร็วขึ้นด้วยความช่วยเหลือของนักลงทุน ทุกอย่างต้องการการบัญชีที่สมบูรณ์แบบของเงินสดเข้าและออก
ธุรกิจจะดำเนินการในลักษณะที่เงินสดไหลออกจะรับประกันผลกำไรและนำเงินสดเข้าในเชิงบวกเพื่อเพิ่มสินทรัพย์ทุน การสร้างทรัพย์สินที่มีค่าผ่านกระบวนการเป็นสิ่งที่คุ้มค่าสำหรับองค์กรใดๆ
- https://archivefda.dlib.nyu.edu/bitstream/2451/27556/2/SSRN-id897524.pdf
- https://www.economie.gouv.fr/files/rapport_demarigny_en.pdf
- https://smartech.gatech.edu/handle/1853/10681
